资本观察

在近期“杭州30亿量化跑路”风波中，国通信托对于两家上市公司“踩雷”其信托产品作出回应，称有关信托产品底层资产、咨询服务方等信托要素均由委托人指定。
11月26日晚间，国通信托有限责任公司(下称“国通信托”)发布声明称，横店集团东磁股份有限公司(横店东磁，002056.SZ)和英洛华科技股份有限公司(英洛华，000795.SZ)的全资子公司浙江联宜电机有限公司(下称“联宜电机”)委托国通信托设立的国通信托·盈瑜一号单一资金信托(下称“盈瑜一号”)、国通信托·天瑜四号单一资金信托(下称“天瑜四号”)分别于2022年11月24日、2023年1月18日成立，信托规模为3亿元和1.2亿元。
声明显示，上述信托不设预期收益率，底层资产、咨询服务方等信托要素均由委托人指定国通信托确定，且设立时国通信托在信托文件中对底层资产可能存在的风险进行了充分的风险揭示(包括但不限于底层私募基金管理人，咨询服务方存在监管处罚等相关风险)。
声明提及，国通信托知悉上述信托计划所投底层私募基金出现异常情况后，已及时就相关情况向委托人进行了风险披露，并按委托人指令对底层基金产品进行了赎回操作。同时，该公司本着审慎原则，对所有涉及私募基金的业务进行了全面风险排查，并向监管部门进行了报告。
国通信托表示，公司严格依照信托文件的约定履行受托人职责，涉及上述信托的投资操作均遵循了委托人的指令及信托合同约定，后续公司将严格按照委托人的指令及信托合同约定采取相应措施，积极维护委托人的合法权益。
此前，11月24日，中国证监会在官网发布对杭州瑜瑶、深圳汇盛等私募机构立案调查的公告称，近日，北京华软新动力私募基金管理有限公司(下称“华软新动力”)等爆发投资风险后，社会高度关注。证监会十分重视，迅速行动，组织证监局、基金业协会等开展核查。初步判断，相关人员控制杭州瑜瑶、深圳汇盛等多家机构，多层嵌套投资，存在虚假宣传、报送虚假信息、违规信披等情形，还可能涉嫌违法犯罪行为。
公告称，证监会决定立案调查，从严处理违法违规行为。另据了解，公安机关已经介入，控制涉案人员。证监会将做好沟通衔接，积极稳妥推进风险处置。下一步，证监会将进一步促进行业规范运作，保护投资者合法权益。
英洛华、横店东磁通过国通信托“踩雷”合计超4亿元
11月25日，英洛华披露关于全资子公司联宜电机购买信托理财产品相关事项的公告称，为提高闲置自有资金使用效率和增加收益，2023年1月18日，联宜电机以闲置自有资金1.2亿元向国通信托认购了天瑜四号，期限为12个月，预期年化收益率为5.35%。
公告称，截至11月25日，上述信托理财产品尚未到期，联宜电机已累计收回436.92万元，其余款项可能存在无法按期兑付、无法全额兑付的风险，其对公司利润的影响存在不确定性。基于日常跟踪和关注，联宜电机已发出指令函要求提前赎回全部信托理财份额，并指定专人负责该项目的持续跟踪和沟通。联宜电机已收到国通信托的临时信息披露公告，提示信托财产变现存在重大不确定性。
公告提及，信托资金主要投资于杭州瑜瑶私募基金管理有限公司(下称“瑜瑶私募”)作为管理人发行的瑜瑶私享5号私募证券投资基金(下称“标的基金”)，该标的基金主要投资于股票、债券、公募基金、债券逆回购、股指期货、资产管理产品、银行存款等。如标的基金投资资产管理产品，基金管理人应确保所投资的资产管理产品未投资或在标的基金持有期内不投资除公募证券投资基金以外的资产管理产品。
英洛华表示，公司及子公司正积极联系各相关方，督促国通信托尽快兑付本金及投资收益。同时，联宜电机已向当地公安机关报案并取得受理，并在必要时采取法律诉讼措施等其他维权手段，最大程度减少公司的潜在损失。
11月25日，横店东磁发布关于信托理财产品到期赎回相关事项的公告称，该公司以自有资金3亿元于2022年11月22日认购了盈瑜一号，期限为12个月，预期年化收益率为5.5%。截至11月25日，该公司已收回1375万元，其余可能存在无法按期兑付或全额兑付的风险，其对公司利润的影响亦存在不确定性。
横店东磁表示，基于日常跟踪与关注，近期公司已发出指令要求赎回信托财产份额，并收到国通信托的临时信息披露公告，提示发出指令后未收到基金管理人确认赎回申请的相关通知，亦未收到基金管理人支付的赎回款项，信托财产到期赎回存在重大不确定性。公司已指派财务和法务负责人牵头成立专项小组，积极联系督促各相关方尽快向公司兑付上述投资本金及收益。同时，该公司已向公安机关报案，并取得了立案，后续将密切关注进展情况。
郑煤机通过外贸信托“踩雷”3亿元
更早之前，郑州煤矿机械集团股份有限公司(郑煤机，601717.SH)在11月19日发布关于购买信托理财产品进展情况暨风险提示的公告称，2023年5月29日，公司分别以自有资金1亿元认购外贸信托-华软新动力精选1号单一资金信托(下称“信托1号产品”)、外贸信托-华软新动力精选2号单一资金信托、外贸信托-华软新动力精选3号单一资金信托。前述三个信托理财产品认购总额为3亿元，期限均为12个月，预计年化收益率均为5%。
公告称，受托人中国对外经济贸易信托有限公司(下称“外贸信托”)根据委托人郑煤机的意愿聘请华软新动力作为信托投资顾问，为信托提供出具投资建议的服务，受托人根据华软新动力的投资建议定向投向汇盛资产量化对冲4号私募证券投资基金。截至11月19日，上述信托产品尚未到期。经该公司对所投产品的持续跟踪以及近期市场舆情，公司关注到上述信托产品所投资的底层产品可能面临无法按期赎回的风险，上述信托产品可能面临无法按期兑付的风险。鉴于上述信托产品面临兑付风险，公司已提前赎回信托1号产品的信托资金2956.34万元。
郑煤机表示，公司已指定专人负责项目跟踪，积极联系督促各相关方尽快向公司兑付上述信托理财产品的投资本金及收益，尽最大努力保障公司利益。同时，公司已向公安机关报案，并保留在必要时采用法律诉讼措施等其他维权手段的权利，最大程度减少公司的潜在损失。
百亿私募踩雷“杭州30亿量化跑路”事件，波及多家信托
11月中旬以来，多家媒体报道称，“杭州30亿量化跑路”事件波及多家信托公司，包括云南信托、国通信托、外贸信托等，“踩雷”规模或在数十亿级。
云南信托曾向澎湃新闻(www.thepaper.cn)回应称，公司进行了排查。经核实，公司已经严格依照信托文件的约定全面履行了受托人职责，TOF(一种专门给信托产品或是基金产品投资的信托产品)相关产品的投资操作均遵循投资者的意愿，并按照其指定的投资顾问指令执行。后续，公司将按照信托文件约定和投资者意见采取相应措施，维护投资者的合法权益。截至发稿前，云南信托尚未就上述报道中的金额作出回应。
北京华软新动力私募基金管理有限公司(下称“华软新动力”)曾于11月14日发布声明称，该公司管理的最终实际投资至深圳汇盛私募证券基金管理有限公司(下称“汇盛私募”)的部分私募基金产品，因汇盛私募发生违约行为导致兑付困难。
11月15日，百瑞信托发布有关“杭州30亿量化跑路”引发私募产品造假风波的澄清公告，表示公司从未与华软新动力、杭州汇盛资产管理有限公司、杭州瑜瑶私募基金管理有限公司以及磐京股权投资基金管理(上海)有限公司开展过任何形式的业务合作，百瑞信托历史及存续信托产品也从未投资上述机构的任何产品。百瑞信托称，网传文章及图片所述百瑞信托投资相关产品等信息均为不实信息。